2022 年会成为 NFT 监管年吗？

Javier Tamashiro 表示，对于 NFT 领域将如何受到监管尚无定论，但市场仍应采用合规实践的基准标准。

去年10 月份对金融行动特别工作组 (FATF) 指南的更新使管理机构有责任决定如何对 NFT 进行分类和监管，而政府也开始做出反应。NFT 市场是否能够应对在实施反洗钱最佳实践之前提出的挑战？

在 2021 年初，只有加密社区中的一个小众群体知道 NFT。到年底，市场已经膨胀到超过 400 亿美元 ，由于投资者需求的迅速增加，即使对非加密货币采用者来说也已成为一种放荡的现象。

在艺术的幌子下，大笔金钱历来被隐藏起来并被洗牌。在快速扩张的数字市场中凝集这种商品，无意中扩大了以 NFT 交易为幌子的洗钱池。

正如加密货币提供商更新指南中所述，FATF 认为 NFT 或“加密收藏品”不同于加密货币。

尽管不被视为虚拟资产，但暗示 NFT 被归类为属于 FATF 标准参数的其他相关类型的金融资产。

如何解释这个决定？

FATF 目前对 NFT 的立场使各国政府内部的金融监管机构有责任决定如何对它们进行分类和监管；根据他们的行为方式。虽然监管机构的滞后是可以预见的，但一些有趣的观点已经从律师事务所中浮出水面，他们试图通过将引文 17 推断到令人担忧甚至荒谬的目的来“让它变得有意义”。

按照这个逻辑，雅加达 Guido Hidayanto & Partners 的合伙人发布了一个预兆，应该会在整个行业引发危险信号。

NFT 市场和/或创作者可能会对侵犯版权负责。根据该律师事务所的说法，严格执行侵犯版权的立法可能意味着在其 NFT 中使用印度尼西亚版权图像的当事人被判最高两年监禁 。

不出所料，由于对 NFT 的感知用例缺乏明确性，以及对 PC 发明之前制定的立法的回调，印度仍然存在问题。一家律师事务所在《亚洲商法杂志》上发表了令人眼花缭乱的观点。

“大多数与 NFT 相关的交易都是通过智能合约进行的，智能合约可以规定许可条款，在转售交易的情况下提供自动版税，设置版权使用限制，并跟踪 NFT 的后续购买。智能合约受 1872 年《合同法》和 2000 年《信息技术法》管辖。”

也许最务实和直接的做法来自韩国政府的 FSC，他们在仔细考虑了 FATF 的立场后确认，他们将放弃任何形式的 NFT 监管（目前）。这一声明并非没有批评，因为行业专家警告利用洗钱 。

但买家要注意，监管机构在涉及洗钱时并不羞于采取追溯执法。目前联邦洗钱罪的诉讼时效在韩国、日本和美国为五年 。

区块链数据提供商 Chainalysis 指出，随着区块链分析小组继续追溯识别非法交易，加密相关犯罪的情报池只会增加 。

‍ 行业内的资深人士向外看

这不是监管机构第一次在加密社区敲响警钟，而这个拥有 10 年历史的行业的资深人士已被证明具有非凡的韧性。律师的工作是传达法规的意图，但 VASP 可以从经验中获益，以增强他们对事情将如何发展的预测。

欧洲第一家 NFT 咨询公司 Quantus Gallery 的联合创始人 Josh Sandhu 不愿就目前 NFT 法规的实施速度做出具体指控。

“目前 NFT 还不需要反洗钱检查，至少那些被归类为‘投资’的，但在某些时候，它们将是——作为一个混合画廊，我们遵守 Art AML 检查，因为我们也出售传统的结合数字技术，我完全期望法规很快就会出台，但需要以一种不会破坏这个市场的方式应用。”

为了加强对 NFT 交易的控制，美国证券交易委员会 (SEC) 计划将 NFT 市场运营商申请营业执照作为法律要求。根据该法案，将单独检查每个 NFT，以确定它是否属于任何特定类型的“数字资产”。

虽然 NFT 在数字资产商业法案中没有定义，但它们作为代表持有者对某些独特资产的所有权或访问权的代币的功能类似于证券型代币和实用型代币，这可能使其受到 SEC 的监管. 相反，SEC 成员 Hester Peirce 已经预测到 2022 年 NFT 的细分化程度会越来越高，因为它们已经被视为“有价值的资产”。

一个地区通过发行作为 NFT 的纪念邮票（着眼于未来的阿联酋）取得了飞跃。监管机构对各种形式的技术采用退居二线，希望吸引全球顶尖的技术人才和投资，并进一步推进其“建立最好和最具活力的经济体”的既定目标。

政府最可预测的行动是想方设法征收税收或收入。只要 NFT 继续成为创造新百万富翁的焦点，放心的监管和税收就不会落后。

‍如何主动实施反洗钱最佳实践？

就目前而言，洗钱有可能成为 NFT 市场中最普遍的操纵形式，这仅仅是因为持有人很容易通过清洗交易来夸大其价值。NFT 平台 LooksRare 是一个突出的用例，它采取大胆的策略，将其 LOOKS 代币空投给 185,000 个符合条件的 OpenSea 用户的钱包，以试图转换贸易忠诚度；也称为“吸血鬼攻击”。

它还定期出售其代币以鼓励特定收藏品的交易，例如 Doodles 和 Bored Ape Yacht Club。

很明显，当 NFT 市场被有意嵌入到其设计中时，它对操纵的性质视而不见。到目前为止，只有不真实的交易才能推动平台在 NFT 交易蜜陷阱被揭露之前竞标公共主导地位。

根据 Foley & Lardner LLP 的 Catherine Zhu 和 Louis Lehot 的说法，每个参与企业都有责任考虑适用于 NFT 商业链中每个环节的仍在发展的法律、政策和法规的法律后果 。他们提出了概述的统一行为准则，以确保 NFT 市场在开放交易大厅之前很久就合法合规。

欧洲正在通过将加密资产监管纳入其管理框架中来取得进展。欧盟于 2020 年 9 月 24 日通过的 MiCA 提案将在未来四年 (13) 内规范加密资产业务（以及其他与数字资产相关的风险）的市场滥用规则的实施。从而扩展了欧洲议会和理事会于 2018 年实施的 AMLD5 指令，包括虚拟货币交易所和托管钱包 (14)。根据 MiCa 提案 (13) 的标题 II，NFT 预计将属于其他加密资产的“包罗万象”类别。

根据 CFCS 最近在 RUSI 的评论，KYC 政策和持续监控，类似于传统艺术品市场和合规加密货币交易所中使用的那些，对于降低洗钱风险是必要的 。NFT 市场可以从艺术品损失登记处获得线索，该登记处列出被盗艺术品并通过实施被盗艺术品登记处防止其在合法拍卖行转售。

制裁和恐怖主义融资

如果可以从萨尔瓦多的 Chivo Wallet 的 884 起身份盗窃案中学到什么，那就是如果没有 KYC 检查，任何人都可以切实地开设账户并开始在市场上铸造、购买或出售 NFT 。

早在 11 月，美国财政部外国资产控制办公室 (OFAC) 查获了基于 Telegram bot 的 P2P 加密货币交易所 Chatex 进行了相关的勒索软件攻击 ，并将其添加到其特别指定的国民和封锁人员 (SDN) 名单 。

OFAC 在 10 月发布的更有针对性的咨询清楚地概述了他们对所有数字资产公司在合规最佳实践方面的期望。在评估处罚和执法行动时，即 KYC 和交易监控 (19)，它认为存在强大的合规计划是一个减轻因素。此外，FinCEN 正在积极发布信息请求 (RFI)，以使根据《银行保密法》(BSA) 发布的基于风险的 AML/CFT 法律和法规现代化，以便有效和高效地保护美国国家安全 (20 ）。FinCEN 的代理主任 Himamauli Das 发表了以下声明：

“我们认识到，非法金融威胁形势不断发展，技术和创新现在在有效利用资源打击非法金融方面发挥着重要作用。我敦促所有相关利益相关者审查 RFI，并评论 FinCEN 能够使 AML/CFT 法规和指南现代化的方式，并更好地促进基于风险的 AML/CFT 合规方法。”

当前的监管环境并非为快速发展的数字资产环境而设计。陪审团仍然没有决定我们多久会看到监管机构进入 NFT 领域。

很明显，通过应用与现有政策和法规相对应的合规实践基线标准，对于 NFT 市场来说，这是一种大胆的方式，可以在加强对其平台以及他们所依赖的资产的信任的同时，维护其对用户的责任。