HEPIUS去中心化保险成为DeFi下一波热点？

2020 年6月，随着Compound“流动性挖矿”的开启，DeFi 类项目总市值持续突破新高，相关头部平台日活跃用户数量出现明显增长，各类新型应用层出不穷。Uniswap，Compound ， Balancer，Airswap，Curve，Aave 等 DeFi 知名项目，出现百花齐放的局面。

截至2020年8月30日，整个DeFi世界中的总锁仓量（TVL，即ETH及各类ERC-20代币的总价值）已经达到93.8亿美元，距离百亿美元仅咫尺之遥，这可能也是人类历史上首次实现近百亿美元的资产直接明牌托管于一堆可嵌套的协议代码之上。

但到了2020年9月底，DeFi多项目集中“爆雷”，流动性挖矿的热度似乎已渐渐平静，从6月开始一直位居榜首的DeFi话题，如今已在榜单逐渐跌落，随之DeFi +NFT等新产品逐渐起势。

2020年Q3，总收入超过1.08亿美元，自2019年以来环比增长18倍，比上一季度增长26倍。

以下是本季度的一些杰出的代币：

最高收入：Uniswap-第三季度收入为6700万美元

进步最快的产品：Balancer-收入增长5,000％

价格表现最好的产品：LEND-价格增长299％

最大的输家：CRV-价格下降91％

最低P/S：UNI-12

最高P/S：LRC-1100

Yield farming的狂热使数字货币重新焕发光芒。结果，随着DeFi投资者大量涌入市场，协议收入创下新高，使之前几个季度的收入相形见绌。

尽管本季度DeFi在收入方面有惊人的表现，但价格却参差不齐。上一季度表现最好的LEND继续保持其主导地位，第三季度增长299％。不断提高的利率协议宣布了Aavenomics，这是一项新的代币经济的升级版，其重点是引入新代币（比率为100：1），刺激yield farming、分散治理以及推出信贷授权和其他创新功能。

去中心化交易所

DEX在第三季度获得了超过9100万美元的总收入。

Uniswap主导了该领域，约占所有其他流动性协议总收入的73％。

管SushiSwap企图与Uniswap在流动性方面相抗衡，但Uniswap在9月初推出了UNI代币，并向所有用户推出了现在轰动的可追溯的UNI空投。

借贷

在经历了今年从第一季度到第二季度的大幅下滑之后，贷款行业反弹，三大协议的收入都比上一季度有所增加。Compound于6月中下旬开始进行COMP流动性挖矿，并有效地启动了yield farming的狂潮。

结果，由于DeFi投资者在Compound协议中投入大量资金，试图获得一些COMP代币，价值锁定和收入都有所上升。Compound协议的流动性提供商带来了超过1000万美元的利息，并将其中的一部分存入每个市场的保险准备金中。

Compound的主要竞争对手Aave的也有强劲的价格表现。货币市场协议在本季度将其收入增加了20倍以上，而且有趣的是，它还没有启动yield farming。但是，最近推出的Aavenomics将通过引入生态系统激励来改变这一状况。尽管尚未公布确切数字，但您可以按照此处的讨论进行操作，并在此处了解有关代币经济和治理升级的更多信息。

去中心化保险

在DeFi世界中，智能合约本身就意味着一切，而合约代码中的任何一项漏洞都有可能直接造成致命的后果。不同于传统世界中较为清晰的理赔逻辑与权责划定，智能合约本身的保险尝试则才刚刚起步。

以去中心化保险Hepius（HEP）为例，作为基于以太坊公链开发的去中心化保险协议项目，HEP是目前区块链生态中最先也是几乎唯一一个相对较为成熟“智能合约保险”产品，Hepius 保险金融产业链生态将构建去中心化的点对点保险市场，并通过制定一系列智能合约规则来确保其正常运行。

作为以智能合约为保险标的的保险产品，HEP保险责任明确为“代码的非预期使用（unintended uses of code）”。在具体的使用流程中，用户通过需要先通过KYC成为会员后方可以支付对应的DAI、Ether 或HEP购买该保险产品（如果用 DAI、Ether 支付，系统后台会自动将它们兑换成 HEP 代币支付）。

其中40% 的HEP用于保险基金池，当指定的智能合约遭到黑客攻击、或保单出现问题时，投保的会员可以进行索赔从而挽回损失，如果不索赔，则会返还给用户。

不过目前DeFi领域的去中心化保险，相较于已经颇为成熟的传统保险业态，还处在一种探索的早期阶段——索赔事件发生后需要进行索赔治理，但在去中心保险中，结合代币治理模型，索赔请求恰好与拥有决定是否进行理赔权力的持币人站在利益对面。

仍是以NXM为例，至今为止26起相关的索赔，成功索赔的只有3例。“fhrp”就对此一针见血，“赔不赔是持币人投票决定的，你买了保险，车撞了让保险公司的股东来决定赔不赔？那答案当然是不赔咯”。

Hepius创新索赔评估机制

但不同于传统保险公司根据保险合同的条款来批准或拒绝索赔，也不同于Nexus Mutual通过社区会员投票结果来决定赔付与否。Hepius Insurance Protocol系统中的索赔评估体系采用了预言机和Hepius 保险金融平台的分布式数据库来进行自动索赔评估，比如在拥有Hepius区块链电子病历的用户在医疗系统获得电子戳后将会在7天内得到健康保险的保险资金，由智能合约自动执行赔偿。

在尚未接入Hepius电子病历的医疗系统中看病则需要拥有保险审计背景的101名专家节点进行分布式投票评估，为了使这套制度充分发挥作用，就需要激励人们对索赔进行投票，还需要有严厉的惩罚机制来防止舞弊行为，比如，奖励 HEP Token 给评估与共识投票结果一致的索赔评估员，并惩罚那些与投票结果不一致的评估员。

这能让在传统保险模式下由于严苛的条款无法获得赔偿，但其实又确实遭受了损失的人得到应有的赔偿。

保险巨量的市场前景

目前国内保险行业面对的是万亿级市场,并且处在高速发展之中。数据显示,2018年前三季度,全行业共实现原保险保费收入30457.32亿元,同比增长21.01%。其中,产险公司和人身险公司分别增长14.54%和23.43%;赔付支出8327.27亿元,同比增长7.44%;保险业资产总量16.58万亿元,较年初增长9.69%。

中国保险行业协会《2019中国保险业发展年报》预测,2019年全行业保费收入将达到3.7万亿元-3.8万亿元,同比增长约19.4%-22.7%。其中,全国财产险公司保费收入约9850亿元-9950亿元,同比增长6.7%-7.8%;全国人身险公司保费收入2.7万亿元,同比增长24.9%-29%。高增长数据背后暗藏危机,应该看到,保险业在高增长的同时,也伴随着行业的固有顽疾,顽疾不除,保险业未来发展堪忧。

在全方面解决传统保险业痛点的基础下，Hepius致力于打造保险+区块链+新金融创新产业模型，并通过一系列规则机制确保传统保险市场与数字资产能融合升级的金融生态圈。

HEPIUS将垂直专注于保险金融服务行业，打造去中心化钱包、借贷、融资、交易、资管经纪人等DeFi技术设施为一体、跨链的科技金融服务生态。