深入了解DeFi金融革命背后的推动者

去中心化金融DeFi是公有链上的传统金融服务，还言说，DeFi可以自由的进行金融交易，并且不受边界、当局、银行和政府的任何约束。

区块链在现有互联网的基础设施上运行。它由3个连接在一起的交易块组成：P2P网络，密码学和博弈论。

区块链的第一种形式是在2009年比特币推出时引入的。它的发明是为了解决电子商务中基于信任金融模式的传统弊端。

传统模式的弊端

在出现纠纷时，在线交易是可逆的。金融机构需要调解纠纷，但这也增加了交易过程中的成本。此外，由于可能发生潜在的纠纷，客户往往被要求向他们的商家提供更多不必要的信息。建立在公有链基础上的比特币解决了传统金融的以下问题;：

•信任

加密证明用于验证买卖双方之间的交易，而无需受信任的第三方或中央机构来调解交易。

•可逆交易和欺诈

在区块链上，交易无法被逆转。因此，交易成本很低，同时也不再需要提交详细的客户数据。

•交易中介

比特币交易通过机器共识在比特币区块链上形成了新的区块。这意味着，新交易将由比特币矿工验证，以换取以比特币形式的激励。任何具有足够CPU能力的人都可以参与交易的验证。

2009年比特币的出现使社区开始思考，如何将区块链应用于其他行业，因为其功能显示出巨大的潜力，可以彻底改变中央经济。结果，比特币在一定程度上为以太坊项目铺平了道路。

以太坊平台的基本概念

比特币是区块链的第一个版本，它通过智能合约执行从A到B汇款的简单交易。

区块链的第二个版本是由加密货币研究人员和程序员Vitalkin Buterin在2013年通过以太坊项目提出的。以太坊平台使任何具有编程知识的人都可以在其区块链上创建去中心化应用程序（Dapps）和智能合约。

以太坊在其网站上，被描述为互联网新时代的基础在那里：—资金和付款是内置的。—用户可以拥有自己的数据，而你的应用程序不会监视和窃取你的数据。—人人享有开放的金融体系。—互联网建立在中立、开放的基础设施上，不受任何公司或个人控制。

以太坊为创建和构建新的应用程序提供了机会，例如加密货币钱包、金融应用程序、去中心化市场、游戏等。

Dapps和智能合约

图片来源：以太坊区块链技术栈

Dapp相当于一个传统的网站。两者的区别在于，Dapp在由计算机网络连接的P2P网络上运行，而我们目前使用的网站则连接到存储数据的中央服务器上。

智能合约是买卖双方之间的合同，以一段代码编写。一旦触发了合约的条件，它就自己执行。Dapps和区块链通过智能合约连接。上图展示了Dapps、智能合约、区块链和互联网层之间的交易流程。

Dapps和智能合约直接将交易各方连接，而不需要中介来协调交易，使双方都能控制他们共享的数据。

举个简单的例子：Tom想把他的公寓租给Sam。智能合约有一系列Tom和Sam需要满足的条件，以使租赁协议生效。如果双方都满足这些条件，Tom就会收到租金押金，并且智能合约会触发数字保险箱，让Sam拿到公寓的钥匙。

去中心化金融

当涉及到你的财务状况时，信任和安全是最重要的。在此期间，中央银行和政府一直充当着我们资产的托管人。2007-2008年的金融危机爆发出了信任问题，但当时人们别无选择。如今，在比特币问世11周年之际，应用于金融产品的区块链技术显示出了颠覆该行业的巨大潜力。其主要功能之一：消除了对中央托管人的需求。

这就引出了下一个问题，谁来管理你的数字资产?——去中心化的自治组织(DAO)。

什么是DAO？

传统组织采用自上而下的管理方法，组织的每个成员都被赋予一系列职责来履行公司的使命。DAO由一组智能合约协议组成。它自动执行，无需许可，不需要任何人来批准交易。

比特币是DAO最早的形式。它是完全自动化的，不受任何中央机构的控制。使用以太坊后，DAO生态系统变得更加复杂。以太坊DAO不仅仅是互联网上以智能合约形式存在的一组规则。它需要个人根据以太坊协议编写代码，进行挖掘和交互。

在DAO生态系统中，决策是通过投票做出的。用户可以通过购买代币进行投票。在投票过程中，代币数量最多的利益相关者影响最大。这种情况允许DAO社区的成员管理DeFi产品或服务，而不是让它由一个中央机构来制定影响国家和整个全球金融系统的决策。

DeFi产品

以太坊平台推动了金融产品和服务的去中心化，因为当今大多数DeFi协议都建立在以太坊上。产品共享相同的区块链并使用标准化的ERC20代币，因此彼此之间互补。

借贷

目前，借贷是Defi市场中最大的一块，其中以Maker为首，其锁定了4.556亿美元作为抵押品，其次是Compound和Instadapp。

在DEX中交易

去中心化的交易平台被人们称为去中心化交易所，简称DEX。目前，Uniswap是最著名的DEX，占据了71.1%的DEX市场份额，其次是Bancor和Kyber。Uniswap允许用户交换大量选择的ERC20代币，将代币发送给第三方，并将他们的代币集中起来以换取0.3%的奖励。

Uniswap流动性池中的代币池非常简单。您可以选择您想要合并的2个代币。例如，如果您希望合并Eth和Dai。两个代币必须以相等的值进行合并。但是，当您从池中退出时，由于代币在流动性池中的移动，两个代币的比率可能不相同。

DeFi中的衍生物与合成

在传统金融中，衍生品是在柜台(OTC)或交易所进行交易的。在证券交易所交易的衍生品通常受到严格监管。

图片来源：Investopedia

合成资产会模拟基础资产的价格，让交易员在不拥有资产本身的情况下进行交易。Synthetix目前在DeFi衍生品领域处于领先地位。是一个以以太坊为基础的合成资产(Synths)发行平台。同时也是一个激励贷款和交易的平台。

用户可以使用Synthetix网络令牌SNX来押注Mintr，并在SNX中获得激励或交易锁定作为抵押。目前的抵押率是750％。提供的合成器实时价格来自可靠的金融市场，每3分钟更新一次。收取的交易费分配给提供抵押品来为Synthetix网络供电的用户。

Synthetix提供程序化的衍生合约。用户可以选择交易合成器或入股以获得奖励。由于购买合成器不需要交易对手，所以在Synthetix上进行交易只是以实际资产的市场价格将一个合成器与另一个合成器进行交换。例如，iBTC到iETH。

因此，本质上，你不是在交易，你所做的是拿着债务重新定价。——Kain Warwick

总而言之，尽管大多数DeFi的产品和服务现在还处于起始阶段，并且可能存在无法预见的弊端，但DeFi的快速增长将彻底改变金融业。明智的做法是暂时不将您的一生积蓄投入这个市场。但是，去中心化金融，数字资产和区块链技术的概念正在改变我们看待金钱的方式。

最后，在全新的一年希望DeFi会比去年有更多激动人心的突破！

原文来源Medium，翻译由头等仓(First.VIP)提供，转载请保留文末信息。