解密比特币生财链：一半火焰 一半冰水

短短不到一年的时间，比特币大涨了95倍！它正在以前所未有的冲击力进入公众的视野。对于被比特币的暴涨魔力席卷进这场江湖的投资客，比特币的最大意义在于赚钱。而对于那些对比特币“火焰般”的疯狂崇拜的比特信徒来说，这个“完美”的比特币将会是未来货币的取代者，寄望有一天比特币能够“一统江湖”。 一半火焰，一半冰水。 上周五，欧洲金融监管机构发出公告，警告比特币存在“价格剧烈波动”的风险。这已是短短半个月之内，继中国内地、韩国、中国香港之后，再度向比特币泼冷水的监管部门。本月5日，中国央行等五部委联合针对比特币发布了《关于防范比特币风险的通知》。这被看做是中国监管层首次联合“围剿”比特币。 比特币是否真的能成为一种理想的货币，抑或是下一场愈演愈烈的“郁金香泡沫”，各方争争吵吵。中央财经大学金融学院教授郭田勇表示，比特币被热捧反映了公众对于现有主权货币由于滥发而信任度不高。 正如比特币的信徒罗金海所言，实际上，技术本身是中性和理智的，所有的疯狂都是人类赋予的。疯狂的比特币的背后是一场技术革命，亦是一个经济学问题，更是一个社会问题。 一年内暴涨95倍 12月14日，晚上10点50分，深圳龙岗工业区的大多数工厂停止了一天的作业。但31岁的服装设计师王征仍忙着接待一位专门从山西赶来的客户。 而此时他的身份并非服装设计师，而是一名“矿主”，以及一名卖矿机商人。 在他的身后，深圳龙岗工业区的这个1000多平方米的厂房里，几百台矿机，日夜不眠发着轰隆隆的声音作业，为的是挖出很多人正为之狂热的致富神器———比特币。 公开数据显示，2011年比特币的价格还仅有50美分，随后一度上涨到13美元，涨幅高达2600%.进入2013年后，比特币出现了更疯狂的上涨，今年内涨幅超过95倍。尤其是11月中旬，比特币几乎每天都能上涨100美元，11月29日更是创下1242美元的新高，而其时的黄金价格也只是1241.98美元/盎司。 比特币以令人咋舌的涨幅赢得全世界关注的目光，而在中国，各种比特币的创富神话更是挑动着很多投资者的神经。比特币完成了从“IT极客的小圈子”到“为普通大众认识和热议”的升级。 那么比特币为何物，竟然引得大家趋之若鹜？ 比特币是虚拟货币的一种。2008年1月份，一个叫中本聪的人在互联网上一个讨论信息加密的邮件组中发表了一篇文章，勾画了比特币系统的基本框架，第二年，他为该系统建立了一个开放源代码项目，正式宣告了比特币的诞生。 “最大的特点是不依靠特定货币机构发行，而是通过特定算法的大量计算产生，使用整个P2P网络中众多节点构成的分布式数据库来确认并记录所有的交易行为。”阿里巴巴小微金融研究院比特币研究专家徐栋对南都记者表示，其独特的地方在于不需要一个中央的清算中心或者金融机构对交易进行清算。 除了“去中心化”的特征之外，比特币还具有如下特征： 全世界流通，不管身处何处，都可以挖掘、购买、出售或收取；专属所有权，操控比特币需要私匙，可以被隔离保存在任何储存介质；比较低的交易费用；跨平台挖掘，用户在众多平台发掘不同硬件的计算能力…… 此外，比特币的发行量受制于软件算法，有一定的额度，而非无限量发行。到2140年左右，产生的比特币将达到其上限———2100万个。这一“限量”无疑增加了比特币的神秘感。 比特币信徒V S投机者 比特币基于密码学和互联网技术的产生机制，令IT界极客们为之痴迷，比特币的第一批拥趸几乎产生于IT极客中，罗金海就是这样的信徒。 理工男的罗金海的工作是新媒体IT人，同时也是科幻作家，他自称是对比特币价值深度认同的骨灰级信徒，亦喜欢将自己定位为比特币的布道者。 2011年后，罗金海便将大部分业余时间和精力都投入到了比特币上，还专门建了一个比特币新闻门户网站，专注搜索比特币的新闻分享给更多的人。 “比特精神是数学、密码、程序等结合体。尤其它本身的P2P、去中心化的精神与我本身的价值体系是相符合的”。罗金海补充：“我的比特币放在那，哪怕跌到一块钱我都不会卖。” 当南都记者问道：“比特信徒对中本聪的崇敬，就好像苹果粉之于乔布斯？”他笑了，说：“乔布斯是实体的存在。但比特信徒对中本聪的热爱是对自己的信仰，信仰自己骨子里自由的特性。” 不过，让南都记者意外的是，他手头上的比特币仅有10个左右。他说：“我不会拥有多少比特币，十个都已经足够了。我其实很讨厌手中拿着上万个比特币的言论，比特信徒关键在于对比特精神的认同。” 在他眼里，比特币的信徒至少拥有以下几个特质：“1、相信逻辑的力量。2、偏爱G O O G LE，不认可FA CEBO O K.3、对新知识有一种渴望。4、理性多于感性。5、有完美主义的倾向。6、偏执，有清晰的个人世界观。7、喜欢论证，不喜欢争辩。” 在比特币江湖中，还有一群和罗金海不一样的投资者。从人数以及投资数额上，这些投资者才是目前国内比特币江湖的主力。 他们关注比特币原因很单纯———比特币能赚钱，他们中的大多数人甚至并不能完全搞清楚比特币的原理。 财经作家端宏斌是从2010年通过一些极客了解到比特币，但当时几十美分的比特币并没有引起他的关注。2011年夏天，比特币已经涨至几十美元，端宏斌甚至有些后悔，觉得已经错过了比特币最好机会。但是随后比特币所展示出来的涨幅却令端宏斌大吃一惊。 2012年，端宏斌在自己的朋友中，发起成立一只私募的比特币对冲基金，他告诉南都记者，“这是全国首只针对比特币进行投资的基金。” 不过，当他将这样的打算说给朋友们听后，所有的人都觉得他不可思议。“有人直接说我脑残，居然信这玩意。”最终，端宏斌的这只基金仅募集到四五个朋友的10万元，他们中很多人处于“友情认购”。 建仓初期，比特币却一下子从30美元掉至20美元，这只基金出师不利，一下子被套牢，浮亏达10%，随后一路下跌，端宏斌抄底，他没想到的是，比特币却毫不留情地跌到了2美元，跌去了93%.没有信心的端宏斌只能采取不看不闻的态度。但是就像没有料到大跌，随后的大涨也是他没有预料到的。今年比特币迎来两轮大涨，而当初，他手中买入的10万元比特币，最终置换成1100多万元的资产。这是当初因为人情，向他投资的人不敢想象的。 端宏斌并非个案，过山车式的交易价格也吸引了洋洋的加入。和罗金海不同，虽然同样在传播比特币的信息，但洋洋将自己界定为“比特币投资者”。在她眼中，比特币仅为投资方式的其中一种。 洋洋不盯盘，亦不炒币，从来不做短期交易。目前，洋洋手中大约有几百个比特币。对于未来的走势，她心态比较轻松。她说：“属于风险投资，玩得起便输得起。” 在比特币江湖中，比特信徒、投资者之间因为对比特币的认识不同，他们之间犹如隔着一道“白天不懂夜的黑”的屏障。罗金海为代表的骨灰级“比特信徒”们似乎从来都不愿意被称为“比特币投资者”。在他们的眼中，众多投资者只是产业链一部分，但遗憾的是，这些投资者根本没有比特币的精神。 中国大妈和温州客来了？ 有钱赚的地方，中国大妈和温州客就会出现。11月以来，在比特币再次大涨时，“中国大妈”、“温州炒比特币”的新闻见诸报端。在媒体的报道中，他们也加入到这场比特币江湖中。 中国大妈和温州人真的现身比特币江湖中了吗？ “比特币是什么样的，你发个照片给我看看。” “我买了以后，怎么邮寄过来？用申通还是圆通。” …… 这些问题是比特币交易平台B T C T rade的客服经常遇到的。比特币交易网站B T C T radeC E O张寿松告诉南都记者，关注比特币的人越来越多。但不少人前来咨询却不知道比特币为何物。 不过，张寿松强调，“中国大妈远远没有炒黄金那般狂热，中国在玩比特币的主力人群，绝对不是中国大妈。” 比特币中国的副总裁凌亢亦向南都记者证实，大多为“年轻、高学历、互联网背景、男性”为特征的小众人群，他说：“中国大妈的说法基本都是炒作。比特币这么复杂的原理，连IT男都难搞定，中国大妈会做到吗？” 端宏斌对南都记者表示，比特币中国的创始人杨林科曾告诉他，比特币中国的交易人群中，男人占了92%，女人只有8%.而且都是以年轻人为主。 而在采访多位玩家时，南都记者发现，就在大妈入场以及温州人来了的谎言中，一些早前开始挖得第一桶金的玩家已经在撤离。 本月初，比特币处于5000多元人民币时，在一家知名网络公司上班的IT男刘博宇（化名）却决定清空手中所有的比特币，他从此前的坚定持有者到如今打算由于无法判断比特币的真实价值，打算不再踏足这片江湖。 此前一直对比特币保持关注的刘博宇在今年10月份正式入手比特币。彼时，他以1080元的建仓价，买入了几万元的比特币。那时其接受南都记者采访时曾坚定表示：“我并不打算买，而是长线持有”。在他看来，“比特币，从技术的层面上看，无懈可击，堪称未来货币的完美代表。” 不过，随后11月中旬之后，比特币急速上涨，“升得实在出乎意料。”感觉不对的刘博宇开始卖掉一些，但是，在他卖出部分比特币后，比特币的价格再度上冲，随后回落至4000多。刘博宇在此过程经历了几个波段。不到两个月的时间，他就从比特币中获得超过300%的收益。 只不过，暴涨也令刘博宇开始重新审视比特币。“也许有一天比特币会真的成为货币，但是起码不是现在暴涨暴跌的时候。” 而在投资策略上，刘博宇发现，尽管媒体对于比特币的关注度越来越高，但是比特币的实际关注度其实进入了一个瓶颈期。他长期通过比特币的百度指数来观察社会大众对于比特币的关注度，今年6月～10月份，有关比特币的百度指数一度急速提升，但是10月份之后，比特币的百度指数开始达到顶峰，而且他注意到，在10月份之后，在IT圈比特币百度指数甚至开始下降。 “对于比特币而言，只有关注才意味着有资金进入。而关注度增长进入瓶颈期，意味着不会有更多的场外资金涌入，这是一个危险的信号。”这一信号让刘博宇决定清仓。 端宏斌也认为，比特币已经进入疯狂阶段。在他看来，入场资金越多，价格就会继续走高，价格不断走高，又反过来成为鼓吹者最好的注脚。因此只要跟风进场接盘的资金比意识到风险而悄悄撤退的资金更多，比特币疯狂上涨势头就会延续下去。但也有可能在今后任何一天，只要人们对比特币的上涨不再有信心，比特币的泡沫就将被刺破。如今，成立第一只比特币投资基金的端宏斌已经清仓比特币，并将资金投入一些新的虚拟货币中去。 在更多的场外质疑者看来，比特币是典型庞氏骗局，也是典型的击鼓传花的博傻游戏。 比特币“造富”机理 尽管市场对于比特币的“钱景”充满质疑，但这又确实是充满商机的“金矿”———一条针对比特币的完整产业链已经在中国市场形成。 比特币供应链包括了“挖矿-交易平台-在线钱包存储-支付系统-商家的应用”等环节。从供应链环节来看，目前最热门的创业环节集中在挖矿和交易平台上。在罗金海看来，除了“商家应用”环节，现在的产业链已经差不多建立起来了。他说：“国外一些商户都支持了比特币，但是国内还停留在炒作状态。” 挖矿被认为产业链中“比较低端”的环节。挖矿其实就是一场军备竞赛，拼的是谁有更高计算能力的机器。一台矿机的成本动辄上万元，甚至几十万元。 王征是今年4月份在比特币第一轮大涨中开始关注比特币的。4月份，他花了3.5万元从美国购进了一台蝴蝶机，7月份矿机到手后，开始“挖矿”，而为了避免挖矿产生巨大的噪音扰民，他租下来深圳龙岗的一个厂房，做起“矿主”。他告诉南都记者，7月份挖矿还比较容易，一台蝴蝶机，每天24小时运作，大概能挖到一个比特币，而如今，经过一轮又一轮的技术设备更新，即便采用最新的阿瓦隆矿机，每天也最多只能挖到0 .13个比特币，而一天至少耗电24度。 “做上游比做下游更赚钱。”在看到越来越多的人加入到比特币的圈子后，王征也开始卖矿机。而这似乎来钱更快。“最多的时候，一天卖出270台。”王征告诉记者，他卖的矿机价格根据每天比特币的价格以及挖矿的效率进行调整，大概在1.8万元～3.5万元之间。昨日的最新价格是2万多一台。 不过在很多行家看来，根据比特币的产生原理，比特币产生越来越难，而挖矿所需要的设备却越来越高级、越来越贵，挖矿的利润已经非常小。洋洋告诉南都记者：“现在挖矿都不知道是否还能回本。” 产业链中，目前最为热门的环节还是交易平台。在这些平台上，可以将人民币兑换为比特币，或将比特币兑换为人民币。据不完全统计，目前国内在交易平台环节的创业公司已经超过20多家。 2011年年中，比特币在大洋彼岸方兴未艾。M t.gox等交易平台吸引了中国的两个比特币爱好者杨林科和黄啸宇，他俩发现国内还没有类似的比特币交易平台，出于“好玩”，便利用业余时间操办起了一个简单的比特币交易网站。今年3月份，另一位比特币粉丝李启元加入，并担任CEO. 三位合伙人正式运转比特币中国后，10月底以后比特币再度炒热，比特币中国的交易量最高值超过了10万个比特币。据悉，比特币中国已宣布完成500万美元A轮融资。 B T C T radeC E O张寿松则是在4月份比特币频繁出现涨幅时才开始投身建设比特币交易平台。其实对于他这个技术男来说，做平台的门槛并不高。但目前让他头疼的是，交易平台之间形成了非常恶劣的竞争。张寿松说：“其实一些交易网站会经常受到攻击。黑客常常通过大量的流量和带宽去攻击服务器，服务器被占满，导致网站打不开。” 业内一位不便透露姓名的风投人士分析，虚拟钱包、汇兑和支付都将是创业公司可以涉足比特币市场的3大领域。 虚拟钱包服务帮助用户持有比特币，提供银行活期存款账户的一些功能。而汇兑服务将人民币兑换为比特币，或将比特币兑换为人民币，即目前较火的交易平台。第三个创业领域则是支付。他认为，支付服务帮助商户在交易中接受比特币支付，但前提是需要市场的成熟，接受比特币的人在扩大。 不过，这位风投人士亦提醒比特币创业公司，需要通过风投获得更多融资来抵御风险，并提供安全措施以及有预见性的监控措施。 投机泡沫抑或金融未来？ 对于比特币热潮，中央财经大学金融学院郭田勇在接受南都记者采访时也表示，社会对于比特币的热捧正是反映了公众对于现有主权货币由于滥发而信任度不高，而这正是比特币兴起的基础。 那么比特币是否有可能成为真正的货币呢？ “在信用货币时代，货币本身就没有价值，公众对于货币的认可是一种观念。”郭田勇指出，在商品货币时代，货币是具有价值的一般等价物，有实物价值做支撑，但是在信用货币时代，货币实际上是一种观念的达成，货币本身并不具备价值。在当前的主权货币体系中，货币是各国代表国家发行的，要求国民强制使用的，其背后是政府信用。而比特币是民间发起的，在一定小范围内的人们愿意把它当做交易的衡量标准，特别是在互联网中，包括比特币在内的其他的虚拟货币，在运用上更加便捷，使得人们愿意接受比特币。 “如果有人认可，比特币就有可能成为货币，但是如果认可不存在了，比特币就成了下一个‘郁金香’，泡沫会破灭。”郭田勇进一步指出，比特币本身所具有的两个致命的特点，使其难以颠覆现有的主权货币体系。 首先，要成为衡量其他商品价值的货币，其本身的价值必须保持稳定，但比特币价格暴涨暴跌，无法产生稳定的价格预期，使用者无法用来衡量购买力。其次，尽管比特币被看做是去中心化的货币，但在没有主权政府信用作为背书的情况下，人们不清楚比特币背后是否真的可能存在操纵的人，从这个角度看，比特币缺乏公信力，只能在被认可的小众范围内流通。 在比特币的江湖里，也流传着有关比特币被操控的传言。 据悉，2010年12月12日，当比特币渐成气候时，中本聪悄然离去，至此从互联网上销声匿迹。“中本聪是谁”成为一个谜。而市场却传言称，中本聪本人最多持有98万枚比特币且从未使用过。有玩家担心，中本聪会在高位时将持有的比特币全部变现，造成市场暴跌。 此外，美国两位数学家从网上下载了比特币的所有交易记录，并对其进行了分析，结果发现超过75%的比特币没有流通。更可怕的是，他们提出了一个想法：这部分比特币可能属于一二个人。徐栋在接受南都记者采访时也表示，比特币就像是一个小盘股，当前市场上已经出现了一些大量持有比特币并且通过抛出和吸入影响市场价格的庄家，比特币的价格或许已经被操纵。 事实上，除了投机者们的炒作，比特币想成为真正的货币，安全性也是其绕不开的难题。 2 0 1 1年，比特币交易平台M t.G ox遭遇黑客攻击，黑客获取了大量的用户资料，然后登录用户的账户，窃取比特币，并在市场上大肆抛售。有批评者指出，在真实的货币市场，没有任何一个交易所能够因为市场状况或者某人失误而回滚交易，比特币的市场缺乏有长期信用担保的交易所，系统风险明显，难以提供作为货币所必需的稳定性。 “也许它是又一个普洱茶、郁金香类似的庞氏骗局变种，但也有可能未来演变成颠覆全球货币体系，毕竟互联网已经颠覆了现实世界这么多产业。”华创证券研究员马军认为，不论这个最后会发展如何，至少进行了一下关于互联网体系的下一代货币体系的尝试，很值得关注。 在罗金海的朋友长铗看来，比特币的开放性决定了它是一个小社会，不具统一性。“可以把它视作一艘探险船，乘客与水手来自世界各地，形形色色，难以给他们打上统一的标签。比如，对自由主义者来说，比特币是诺亚方舟，可以载着他们到自由天堂；对于比特币基金会这样的组织来说，比特币社区需要主动与监管者接触，以避免潜在的政策暗礁。”