【Deribit期权市场播报】1108：回调

期权市场播报

比特币经过一个月的持续拉升，在今天迎来了最大幅度的回调，当日振幅超过1300美元。但是如此规模的波动并未带动IV上升，IV总体处于下降回调趋势，同时Skew开始回调。

近期常用的期权数据网站Skew.com变为付费订阅模式，同时数据存在部分延迟，所以播报中的一些数据改为Greeks.live提供。

【综合成交数据】

【BTC期权】

BTC历史波动率

10d 73%

30d 55%

90d 49%

1Y 78%

【期权成交量】

期权持仓量25亿美元，期权成交量2.76亿美元。比特币今天迎来大幅震荡，RV有所上升，目前维持15200美元附近。

【IV】

各标准化期限隐含波动率：

今日：1m 58.0%, 3m 62.4%, 6m 65.5%

11/7：1m 58.4%, 3m 61.2%, 6m 64.6%

前期高点：1m 60%, 3m 70%, 6m 74%

本轮拉升中，1300美元的震荡并没有拯救IV，短期RV明显高于IV。主流币的IV难以大涨已经成为目前的常规现象。

【Skew】

期权偏度skew有所恢复，维持较高水平，虚值Call仍然比较贵。

【Option Flows】

从Option Flows数据看，四种力量很接近，Call的绝对优势时期已经过去了。

【期权持仓分布】

月度合约持仓量4.24万币，年底名义持仓4.4万币。

【ETH期权】

ETH历史波动率

10d 77%

30d 63%

90d 82%

1Y 103%

以太坊今日期权持仓量4.94亿美元，成交量5700万美元，以太坊持仓量稳定。

【IV】

各标准化期限IV：

今日：1m 69%，3m 67%，6m 66%

11/7：1m 70%，3m 68%，6m 67%

以太坊未能突破前高，目前行情主要是受BTC带动，本轮行情里中长期IV几乎没有涨。Skew暴涨后迎来回调。昨天播报中推荐卖出短期虚值Call，并非预测下跌，而是针对中性市场的计算，今天仍然维持这个看法。

【Option Flows】

今天以太坊看涨方向有巨额卖出，看跌买卖方向力量都很弱。

【期权持仓分布】

以太坊年底持仓53.61万ETH，当月期权持仓16.84万ETH。