DeFi如何影响全球经济

比特币的创建是为了形成传统货币的去中心化和纯数字替代方案。但是，金钱只是现代金融武器库中最简单的工具。

加密货币拥有期货和期权已有一段时间了，但是直到最近才开始开发自己的传统金融生态系统中一些更复杂结构的版本。最近，去中心化金融（DeFi）部分取得了惊人的增长。在2019年初，DeFi经济中只有2.75亿美元的加密抵代币被锁定。到2020年2月，是10亿美元，到7月底它最终达到40亿美元，而今天则达到410亿美元。

目前，大多数DeFi应用程序都运行在以太坊区块链上。这极大地影响了以太坊交易的成本和速度，但是这些问题反过来激发了人们寻找和开发更快，更便宜的替代方案的创造性热潮。

更多可扩展的区块链，加密货币和DeFi也渗入了传统的金融领域，其中的传奇故事涉及GameStop和WallStreetBets。

至此，问题不在于DeFi是否会成为全球经济的主要决定因素，而在于它将如何创新地发展，以及在多大程度上将其发展为具有广泛利益的前景。

引导DeFi朝着有利方向发展的关键之一，将是集成先进的分散式AI技术。到目前为止，几乎没有DeFi项目利用AI，但我们将很可能会看到2021年的下一次DeFi活动中会有AI融入，甚至可能以某种方式使DeFi能够更快地推动新兴的分散式技术项目。

第一个实质性的DeFi项目MakerDAO实现了主要加密货币的去中心化借贷。截至撰写本文时，它目前持有其智能合约中所有以太坊的2％，并发行了超过7700万美元的债务。

DeFi的另一竞争者是Compound Finance，这是一种更为灵活的抵押和贷款计划，由Andreessen-Horowitz领导的2500万美元的投资。Compound和其他许多当前的DeFi项目背后的核心机制是“YieldFarming(流动性挖矿)”，即激励代币持有人对代币进行放样（锁定），使代币可以通过奖励式特殊收益代币而借出。

2020年还出现了以食物为主题的“ memecoins”（如SushiSwap，BurgerSwap，BakerySwap，YAM等）形式的“ WeirdDeFi”。当然，传统金融在计划中也占有一席之地，尽管通常较少。

现代DeFi幕后的革命性方面之一是其“非拘禁”性质。非监管智能合约使用临时锁定某些代币直到满足特定条件的代码，从而消除了复杂的多方交易中的中介，而无需将代币从其所有者的加密钱包中转移到其他人的钱包。这些合约经常依赖于分散化的，非托管的加密货币交易所，如UniSwap，但是却从诸如Binance，OkEx，Bittrex等集中式交易所中稳步地抢占了市场份额。

DeFi协议的完全自动化性质使金融工具无法在传统的集中式金融部门中看到。据RapidProtocol博客文章称：“这样的例子就是'速贷'，这是一种独特的贷款形式，必须在一次交易中取出并偿还。这些贷款使用户可以借用自己选择的算法在不同平台上转换或交易资金，然后随时偿还借入的金额。”

DeFi的非拘禁方面与传统的金融法规形成了分歧。但是，欧盟委员会计划在2022年启动一项全面的DeFi监管计划，这可能会为该行业提供一些有价值的合法性，同时减少金字塔计划等的普遍性。

但是，所有这些DeFi活动的真正重要性是什么？仅仅是技术上的超值，供投机者使用的新玩具，以及为那些希望将自己的财富保持在中央政府控制范围之外的人们提供更复杂的金融工具吗？

DeFi的潜力远不止于此，但获得真正深远影响的关键将是DeFi的扩展，从比特币和以太坊扩展到较低流动性的加密货币（又名altcoins山寨币）的更广泛范围。

当前在加密货币交易所交易的中，很大一部分是实用代币，在整个垂直应用领域中，它们都在创新的区块链技术项目中发挥功能。这些山寨币币的市场曾有过几次涨跌，但总的来说，它缺乏顶级加密货币市场的流动性和复杂性。

流动性较低的山寨币的DeFi可以为山寨币市场提供更大的流动性，减少波动性并增加相关技术项目的融资选择。更健康的山寨币生态系统将使分散的领域对早期的科技企业家更具吸引力，从而有可能使全球科技世界从集中控制转变为基于参与式民主公共区块链的动力。

但是，对流动性较低的山寨币进行借贷，交易，预测和做市要比为BTC和ETH做这些事情更困难，而这正是AI必须拯救的地方。

SingularityNETAI /区块链平台衍生出来的SingularityDAO项目旨在将DeFi工具与神经符号AI结合使用，以提高流动性，增加价值并降低低流动性山寨币的波动性。SingularityDAO的AI-DeFi机制使持有个少量流动性的公用事业代币的投资组合更有利，风险也更低。

作为补充，Autonio，Loopring和其他公司正在使用DeFi机制，通过允许运行基于代币的项目的组织向为其代币提供流动性的做市商提供代币奖励，从而在整个代币范围内使做市民主化。Autonio正在开发基于强化学习的做市商，这些代理适合逐步增加排名较低的代币的流动性。幸运的是，DeFi可能会在2021年开始从食品memecoins转变为AI驱动的系统，旨在从根本上授权去中心化的科技创业公司和持有代币的公司。